不久前，一位杭州阿姨走进银行网点续存定期存款。三年前存入30万元时，利率还有2.60%；如今，只有1.25%。她最终把钱转入了固收类理财。

这并非孤例。央行数据显示，2026年4月和5月，居民存款合计减少2.05万亿元，创近十年最大规模的“两连降”。一场万亿级的财富大迁移正在发生。这些曾“锁”在银行里的钱，正涌向理财、基金、保险——同期资管产品资产合计达124.8万亿元，同比增长12.7%。

对银行业而言，这既是机会，也是大考。净息差持续收窄，财富管理已从“可选项”变为“生命线”。在这样的大背景下，兴业银行以一份颇具含金量的“期中答卷”回应了市场期待——

这家以“财富银行”为名片的股份行，正通过一套组合拳，在存款搬家的浪潮中，为客户搭建财富迁移的“桥梁”。上半年，该行零售AUM达6.08万亿元，较上年末增长3.80%；零售财富产品持仓客户数达957.33万户，较上年末增长5.37%；零售黑金、白金（双金）客户数320.97万户，较上年末增长5.39%，双金客户上迁至私行客户数1.30万户；个人三方存管签约客户922.73万户，较上年末增长6.36%。

这轮存款搬家，并非从存款到股市的激进跳跃，而是从“低息存款”到“稳健替代”的理性平移。兴业银行的打法，正是基于这一洞察——让客户的资金在“搬家”之后，依然能找到安放之处。

打通壁垒，联动完善大资管产品体系

兴业银行的破局之道，在于深度激活集团内部的“资管引擎”，以“资管+财富”为有效支撑，形成兴银理财、兴业基金、兴业信托优势互补的大资管产品矩阵。

兴银理财筑牢“压舱石”，管理产品日均规模超2.40万亿元，理财新产品收入同比增长4.86%；兴业基金完善主动、被动权益产品货架，丰富多资产策略产品，推动形成“固收、权益、多资产”协同发展的产品体系，资产管理规模达5983.49亿元，较上年末增长16.24%；兴业信托回归“受托人”本源，资产管理规模9340.50亿元，较上年末增长9.86%，其中财富管理服务信托资产规模增长21.72%。

大资管产品矩阵，造就了兴业银行日趋丰富的产品基座。该行围绕“零钱+”“存款+”“固收+”及贵金属四条主线，为不同风险偏好、不同流动性需求的客户提供多元化资产配置选择。报告期内，兴业银行累计为客户创造财富增值453.50亿元，同比增长21.46%。这一数字不仅是财富管理能力的体现，更是“以客户为中心”经营理念的生动注脚。

“三端”合围，拓宽财富管理销售版图

存款搬家的另一面，是渠道的变革。过去客户把钱存在网点，如今资金流向理财、基金、保险等领域，银行如果只守着传统的零售柜台，注定会错失这轮财富迁移的红利。

兴业银行的解法是重构销售生态——零售端、企金端、同业端“三端协同”发力。零售端，代销基金、保险产品规模分别较上年末增长3.01%、9.21%，零售财富FICC签约客户接近90万户；企金端，将财富管理服务嵌入企业经营场景，企金财富AUM达3686.57亿元；同业端——银银平台财富销售保有规模突破1.1万亿元，较上年末增长16.30%。

值得注意的是，银银平台的角色尤为特殊，它连接着大量中小银行，能将兴业银行的优质财富产品输送到更广泛的区域和县域客群，让不同区域的居民都能获得专业、适配的财富管理服务。这不仅是商业逻辑的延伸，更是普惠金融的落地。

积存金破局，卡位数智金融新风口

如果说打通壁垒和“三端”合围是“守”，那么积存金业务的创新，则是兴业银行在财富管理领域的一次“奇袭”。

2026年，兴业银行在积存金业务领域取得两项突破性创新。其一，新创设“互联网机构代销积存金”业务，依托互联网平台流量与场景优势，实现低门槛、全线上操作——截至报告期末，累计开立Ⅱ类户39.12万户、积存金签约客户38.40万户，带动零售AUM余额新增37.79亿元。

其二，积存金于5月28日正式入驻数字人民币App，成为行业首家入驻数字人民币App的财富投资产品。这不仅是渠道的拓展，更是将数字人民币从支付工具向综合数字金融工具升级的标志性事件——客户可以用数字人民币直接购买黄金，一个“数币买黄金”的新场景就此诞生。

兴业银行的接连创新，正是其数智化体系厚积薄发的结果。在零售财富业务领域，该行围绕“工具—数据—AI”三层架构，迭代升级“队伍—客户—产品—渠道—合规”全链路数字化工具体系，让一线理财经理拥有更强大的工具支持，并深化“归因分析+策略辅助+资产沉淀”三位一体数据驱动框架，推动“数据驱动”在客户经营中发挥更大作用。与此同时，该行搭建AI超级助理智能服务矩阵，让AI真正成为财富管理的“智能助手”。

站在2026年中的节点回望，兴业银行在“守”与“攻”中走出了一条“稳”与“进”的财富管理之路。但存款搬家的大潮仍在奔涌，真正的考验才刚刚开始——谁能持续为迁徙的资金找到“好去处”，谁才能在这场长跑中保持领先优势。兴业银行财富管理的攻守道，未完待续。（徐荣灿）

编辑：刘静